ظرفیت موجود فروخته شده است!تولیدکنندگان IGBT با عرضه و تقاضای نامناسب مشغول توسعه تولید هستند و ممکن است قیمت ها افزایش یابد

طبق گزارش آسوشیتدپرس فایننس، «تقاضا برای IGBT در سطح مشخصات خودرو در سال جاری فراتر از انتظارات بود».یکی از عوامل داخلی یک تولیدکننده داخلی IGBT با احساس به خبرنگار گفت.

گزارشگر آسوشیتدپرس از فاینانس از بسیاری از تولیدکنندگان مرتبط با IGBT در چین دریافت که بسیاری از خطوط تولید جدید موجود بسیاری از شرکت ها در دوره افزایش ظرفیت هستند.در حال حاضر سفارشات کافی در دست است و به طور کلی سفارشات عقب افتاده وجود دارد.ظرفیت موجود هنوز قادر به پاسخگویی به تقاضای کلی بازار نیست.همه شرکت‌های فعال در این صنعت معتقدند که اگرچه همه تولیدکنندگان مشغول توسعه تولید هستند، اما حداقل 24 ماه طول می‌کشد تا پروژه توسعه جدید عملاً به مرحله تولید برسد.برای پیش بینی نقطه تعادل عرضه و تقاضا خیلی زود است و سفارشات جدید بعدی یا بازار افزایش خواهند یافت.

اکنون فشار زیادی برای تضمین عرضه وجود دارد و سفارشات توسعه جدید از قبل قفل شده است

از سال جاری، تولید و فروش خودروهای الکتریکی در حال افزایش است و همه (سازندگان خودرو) باید از این چیز (IGBT) استفاده کنند.شخصی از بخش اوراق بهادار تایمز الکتریک (688187. SH) به آسوشیتدپرس از فایننس گفت: «حجم خودروهای الکتریکی در سال جاری از انتظارات شرکت فراتر رفت و تولیدکنندگان خارجی نمی‌توانند این همه کالا را عرضه کنند.در حال حاضر، این یک پنجره زمانی است که تقاضا بیش از ظرفیت تولید است.»

یکی از پرسنل زنجیره تامین به خبرنگار گفت: "برای اغراق کردن، برای مثال، مشتری به 10000 IGBT نیاز دارد، در حالی که شرکت فقط می تواند 1000 عدد عرضه کند، طبیعتا همه پیشتاز خواهند شد، زیرا این به طور مستقیم بر ظرفیت تولید کل خودرو تاثیر می گذارد."در واقع، بسیاری از تامین کنندگان به اجماع رسیده اند که شکاف عرضه و تقاضای IGBT در مشخصات خودرو به 50 درصد می رسد.این خبرنگار در ارتباط با بسیاری از شرکت های مرتبط تایید کرد که ظرفیت موجود فروخته شده است.هنگامی که گیج خودرو IGBT کمبود دارد، فشار تحویل بالا است و سفارشات در دست تا پایان امسال یا حتی سال آینده برنامه ریزی شده است.

طبق آخرین خلاصه نظرسنجی تایم الکتریک، اخیراً سفارشات زیادی توسط مشتریان پیدا شده است.در ماه های اخیر، ما اغلب مشتریان مهم بسیاری را پذیرفته ایم.به منظور افزودن هزاران IGBT در یک چهارم، ما به طور فعال با شرکت در ارتباط هستیم.در حال حاضر، IGBT در چین بسیار کم است و فشار تحویل کل صنعت در سال آینده عالی خواهد بود.

افراد بخش اوراق بهادار Hongwei Technology (688711. SH) گفتند که ظرفیت خط تولید جدید ماژول IGBT، محرک اصلی وسایل نقلیه انرژی جدید، با ظرفیت به ده ها هزار قطعه در ماه در حال افزایش است.اشباع مشخصات خودرو در دست می تواند تا پایان سال ادامه داشته باشد.این شرکت اکنون نگران است که آیا تحویل می تواند نیازهای مشتریان را به موقع برآورده کند یا خیر.با آزادسازی بعدی ظرفیت تولید، پیش بینی می شود که نسبت این درآمد کسب و کار در سال آینده افزایش یابد.

گزارش مالی Stargate Semiconductors (603290. SH) نشان می‌دهد که در نیمه اول سال، ماژول‌های محرک اصلی IGBT این شرکت همچنان منتشر می‌شوند و از بیش از 500000 خودروی جدید انرژی پشتیبانی می‌کنند.پیش بینی می شود تعداد خودروهای پشتیبانی در نیمه دوم سال همچنان افزایش یابد.تا پایان نیمه اول سال، بدهی های قراردادی نسبت به دوره قبل نزدیک به چهار برابر افزایش یافته است.

یک کارشناس فنی از یک خودروساز پایین دستی گزارشگر را تجزیه و تحلیل کرد و گفت که IGBT مشخصات خودرو عمدتاً Infineon است و بیش از 50٪ را شامل می شود.در حال حاضر، IGBT داخلی ممکن است تنها توسط استار نیمه هادی، بی وای دی و تایم الکتریک تولید شود.داده های الکترونیکی فومن نشان می دهد که زمان تحویل Q3 Infineon IGBT 39-50 هفته است.

پیشرفت توسعه تولید کنندگان پیشرو در خارج از کشور کمتر از حد انتظار است و زمان تحویل همچنان ادامه دارد.خودروسازان داخلی به خاطر امنیت زنجیره تامین به تدریج IGBT داخلی را می پذیرند و همچنین علاقه مند به پرورش تولیدکنندگان داخلی IGBT هستند.سال 2022 نیز سالی خواهد بود که سهم تولیدکنندگان داخلی IGBT افزایش چشمگیری خواهد داشت.

افراد فوق الذکر از بخش اوراق بهادار فناوری Hongwei معتقدند که دلایل زیادی وجود دارد.اولاً، خودروسازان شناخت خود را از برندهای داخلی (IGBT) افزایش داده اند.دوم، پس از بهبود سطح فنی داخلی، شکاف بین محصولات داخلی و خارجی کاهش یافته است.سوم، محصولات داخلی مقرون به صرفه تر هستند.چهارم، پاسخ تحویل به موقع تر بود.

قیمت IGBT های داخلی ممکن است همراه با بازار افزایش یابد و نقطه تعادل عرضه و تقاضا تحت موج گسترش تولید بسیار دور است.

در سپتامبر سال جاری، حجم خرده‌فروشی خودروهای سواری با انرژی نو به 611000 دستگاه رسید که یک رکورد در یک ماه است.گوتای جونان انتظار دارد که فروش داخلی خودروهای انرژی نو در سال 2022 از 6.5 میلیون نفر فراتر رود.در سال 2021، سهم بازار خودروهای انرژی جدید در کاربرد پایین دستی IGBT در چین 31٪ خواهد بود و هزینه IGBT 7٪ تا 10٪ از هزینه خودرو را تشکیل می دهد.

تحت عدم تعادل فعلی بین عرضه و تقاضا، تولیدکنندگان بزرگ داخلی در حال گسترش تولید خود هستند.در حال حاضر ظرفیت فاز دوم تایمز الکتریک نزدیک به ظرفیت طراحی 240000 قطعه است.این شرکت قصد دارد 5.826 میلیارد یوان در ساخت پروژه Yixing سرمایه گذاری کند که می تواند ظرفیت تولید 360000 قطعه مواد پایه ماژول 8 اینچی ولتاژ متوسط ​​و پایین را سالانه پس از رسیدن به ظرفیت افزایش دهد.Smurvey (600460. SH) قصد دارد تولید سالانه 360000 قطعه خط تولید تراشه 12 اینچی را افزایش دهد و سالانه 120000 قطعه تراشه قدرت FS-IGBT را پس از رسیدن به ظرفیت اضافه کند... شرکت های بیشتری به تولید IGBT می پیوندند.

چه زمانی نقطه عطف عرضه و تقاضا برای IGBT مشخصات خودرو پدیدار خواهد شد؟در همین راستا، بسیاری از شرکت‌های بورسی ذیربط به خبرنگاران گفتند با توجه به شرایط فعلی سفارش و روند توسعه تولید در آینده، رسیدن به نقطه تعادل عرضه و تقاضا ممکن است خیلی زود باشد.

بر اساس تحلیل خبرنگار اداره کل اوراق بهادار فناوری کلان و خرد فوق الذکر، تمامی خطوط تولید جدید IGBT دارای چرخه های تایید و تست کیفیت سختگیرانه بوده و پس از استقرار تجهیزات قابل تولید نمی باشند.اگرچه مقیاس توسعه برنامه ریزی شده صنعت نسبتاً بزرگ است، اما رسیدن به ظرفیت تولید یک هدف است که نیاز به یک فرآیند صعود طولانی دارد که در طی آن می توان تنظیمات دینامیکی انجام داد، مانند کنترل صنعتی و میدان های فتوولتائیک نیاز به استفاده از IGBT.در حال حاضر هیچ گره‌ای وجود ندارد که عرضه بیش از تقاضا در بازار باشد.

افراد Slim Micro Securities همچنین به خبرنگار گفتند که گسترش ویفر 12 اینچی ظرفیت تولید ویفر این شرکت را بهبود می بخشد که می تواند به طور کامل برای محصولات IGBT و تخصیص داخلی استفاده شود.

به نظر خودی های Times Electric، سطح مشخصات خودرو IGBT نیز امسال و سال آینده با کمبود مواجه است.از سال 2024 تا 2025، میزان کمبود ممکن است به تدریج کاهش یابد.بسیاری از مشتریان اکنون می خواهند سفارشات را مستقیماً تا سال 2025 قفل کنند.

از منظر چرخه توسعه پروژه، به عنوان مثال، مدت زمان ساخت پروژه فاز سوم شیدای الکتریک حدود 24 ماه و دوره ساخت پروژه افزایش ثابت میکرو شیلان 3 سال است.در این دوره، دوره گواهی تولیدکنندگان پایین دستی و دوره افزایش ظرفیت و بازده خط تولید جدید را نیز تجربه خواهد کرد.شکستن گلوگاه ظرفیت IGBT آسان نیست.

این گزارشگر خاطرنشان کرد که اینفینئون که عمدتاً بر روی بازار گیج خودروهای مدل بالا متمرکز است، قبلاً افزایش قیمت را اعلام کرده بود و بازار انتظار داشت که ممکن است برای افزایش قیمت قطعات صنعتی و خودرویی در سه ماهه چهارم برنامه ریزی کند.خودی‌های بسیاری از شرکت‌های صنعتی که در بالا ذکر شد، گفتند که در صورت افزایش قیمت کلی بازار، می‌توان روند بازار را دنبال کرد.برخی از افراد در زنجیره تامین نیز گفتند که سفارشات جدید کمی افزایش می یابد.

از دیدگاه شرکت‌هایی که آخرین عملکرد را افشا کرده‌اند، سود خالص تایمز الکتریک در سه فصل اول نسبت به سال قبل 30 درصد افزایش یافته است که از درآمد نیمه‌هادی‌های قدرت مانند انرژی نو IGBT بهره می‌برد.در سه فصل اول سال، فناوری کلان و خرد 31 درصد (96 درصد در سه ماهه سوم) افزایش یافته است.